三星创全球第一利润纪录 韩国综合股价指数却暴跌6%,外资抛售与杠杆ETF放大跌幅

三星电子公布第二季度初步营收171万亿韩元,营业利润89.4万亿韩元,大幅超出市场预期的84.8万亿韩元。营收环比增长逾27%,营业利润环比增长56%。若剔除约20万亿韩元的绩效奖金拨备,营业利润本可能突破110万亿韩元,该数字将超越英伟达、苹果、微软、亚马逊、台积电等全球科技巨头的单季营业利润。

然而股价当日重挫8%至9%。业内人士将此归因于技术性调整、外资获利了结以及半年度调仓的余波,而非基本面问题。三星外资持股比例已降至16年来最低。市场同时担忧超大规模云厂商的AI资本开支能否持续支撑当前的存储需求,美国财政部内部正讨论AI泡沫风险的报道进一步加剧了担忧情绪。

SK海力士美国ADR上市前需求预测首日即显现火爆迹象。英国贝利吉福德(Baillie Gifford)、美国对冲基金Coatue以及专注AI的投资机构Situational Awareness三家基石投资者合计承诺认购70亿美元,在正式询价前已锁定约25%的发行规模。市场预期若上市成功,美股市场的重新估值将带动国内股价上行。

另据半导体研究机构SemiAnalysis报告,英伟达下一代AI服务器'Kyber Rack'可能因PCB基板缺陷延迟约一年推出,引发村田制作所、三星电机等基板相关股票暴跌,三星电机当日再度下跌约10%。英伟达随后否认延迟传闻,且英伟达与美光科技美股均以小幅上涨收盘,该疑虑一天内即消解。分析人士呼吁投资者区分未经证实的报告与真实的业绩基本面及供需驱动的股价波动。